When Quotes Crumble: Detecting Transient Mechanical Liquidity Erosion in Limit Order Books

Diese Forschung stellt eine Methode zur Erkennung transienter Liquiditätserosion ("bröckelnde Kurse") in elektronischen Orderbüchern vor, die zwischen mechanischem Liquiditätsentzug und informationeller Neubepreisung unterscheidet. Mithilfe des ABIDES-Simulators für Bodentatsachen wird ein neuronales Modell entwickelt, das regelbasierte Baselines bei der Identifizierung von Erosion unter verschiedenen Marktbedingungen deutlich übertrifft.